Банки проиграют капитал

Почти треть российских банков в случае потрясений на рынке, которые случились в 2008 г., нарушили бы нормативы Центрального банка, после чего регулятор должен был бы лишить их лицензии. Такие выводы следуют из стресс-тестов, проведенных ЦБ. Результаты исследования опубликованы в ежегодном отчете о развитии банковского сектора и банковского надзора.

Заложенный в стресс-тест сценарий предусматривает отток вкладов населения на уровне 10-20% (как в октябре 2008 г.). Такой же отток ЦБ определил для расчетных, текущих и прочих счетов юрлиц, а для их депозитов — в 5-10%. При этом межбанковские кредиты от нерезидентов должны сократиться почти на треть. Фондовые индексы должны просесть на половину, а рубль — обесцениться на 20%. В 2008 г. индексы РТС и ММВБ потеряли соответственно 71,4 и 66,5%, рубль обесценился на 16,8%.

От ухудшения качества долгов (рост просрочки до 15% для корпоративного портфеля и до 13,6% для розничного) банки могут потерять почти четверть капитала. Обесценение ценных бумаг лишит банки еще 12,7% капитала, ведь их вложения в долговые бумаги быстро росли в последние годы. А отток средств клиентов и межбанковских кредитов отнимет еще 13,8% капитала. Колебания курсов валют, напротив, не страшны (потери всего 0,11% капитала), поскольку активы и пассивы банков достаточно сбалансированы, говорится в отчете.

В итоге у 321 банка норматив достаточности капитала опустится ниже минимально допустимого уровня в 10%. На эти банки, по подсчетам ЦБ, приходится 50,8% активов системы. При этом у 134 из них (11,6% активов сектора) значение норматива достаточности капитала не дотянет и до 2%. Совокупные потери регулятор оценил в 50,7% капитала.

Суда по всему, российский ЦБ следует примеру коллег из Европейского центробанка: уж больно результаты нынешних стресс-тестов перекликаются с показателями европейских исследований в 2009 г., говорит предправления СДМ-банка Максим Солнцев. Он полагает, что Банк России при стресс-тестировании учел гонку кредитных портфелей, наблюдающуюся сейчас между банками. Регулятор пытается просчитать, к чему это может привести в будущем.

Сам ЦБ оценивает вероятность наступления подобных событий как крайне низкую. Однако заложенный в тесты сценарий называет правдоподобным. Капитал банков — очень важный показатель для оценки их устойчивости, но не единственный, предупреждает аналитик Moody's Ярослав Совгира. В кризисные моменты платежеспособность банков во многом зависит от того, как они управляют ликвидностью: проблемы с кредитным портфелем, отягощающие капитал, растягиваются на несколько лет, а вот проблемы с ликвидностью проявляются мгновенно.